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張華君匯豐集團主席範智廉近日在倫敦接受《第一財經日報》記者採訪時表示，自存倉中國在國際貿易和投資方面將發揮日益重要的作用，世界需要人民幣成為第三種真正國際化的貨幣。世界金融格局正經歷巨大變革，盡管包括中國在內的新興市場經濟增速正在放緩，範智廉依然對中國的市場前景持樂觀態度，並表示匯豐仍將通過不同形式繼續加大對中國市場的投資。而對於當前外資銀行在中國開展業務所面臨的競爭環境，範智廉認為外資銀行在中國建立自己的品牌是關鍵，同時需要尋找定位能夠契合國內市場的差異化業務。人民幣國際化需建立“兩大支柱”隨著中國在全球的重要性逐漸上升，人民幣的國際化進程也變得更加重要。範智廉表示，越來越多的基金經理已經意識到，美國的地位將有所減弱，其能源需求將更多地通過內部來解決。而美國在解決長期赤字問題上存在不確定性，因此長期來看美元價值存在風險；歐元區能否實現必要的團結也令歐元缺乏可預測性。世界需要第三種真正國際化的貨幣。範智廉認為，其他國家正在鼓勵人民幣承擔這種角色，可使其儲備貨幣變得更加多元化。與此同時，各國願意促進世界經濟的發展，中國也已經意識到生產附加值更高的產品，依靠更多地出口技術、進口世界的商品、服務等，進而更快地在全球價值鏈上不斷上移。不過在中國當前穩步推進利率、匯率市場化及資本賬戶開放的金融改革過程中，人民幣國際化亦面臨諸多挑戰。“養老金系統的建立和司法體系的完善是中國需要建立的兩大支柱。”範智廉解釋稱，近期深化國內債券市場的改革發展是有必要的，只有這樣才能創立一個養老金系統，而養老金系統的發展將促進對證券的需求，這將有利於貨幣投資獲得穩定的收益比例，是貨幣國際化必不可少的條件。與此同時，貨幣市場的發展，要素之一是建立交易對手方的信心，這就需要很好的合同和法律的執行，贏得國外公司的信任，從而確保市場足夠的活動量和流動性。此外，人民幣想成為人們所期待的真正國際化的貨幣，還必須具備在三個貿易中心實現結算能力。從長期來看迷你倉中國將有三個主要貿易中心：在亞洲可能是上海、香港或新加坡，歐洲的中心是倫敦，而在北美地區，可能是紐約或加拿大。當前，開展人民幣結算業務的銀行主要仍為中國的銀行，此項業務的繼續發展一定要找到在中國之外的對手方。而對一個企業而言，在認識中國的銀行之前，首先還要找已經開展業務、有信貸和貿易關係的銀行。尋找定位中國市場的差異化服務盡管全球金融危機過去五年之久，大部分歐洲銀行業績表現依然蕭條。危機後，�多大型金融機構採取新策略以提升財報表現，而匯豐戰略的核心是使業務更為簡化。“過去的20多年，銀行業不斷擴展所有領域業務，但未來銀行會更加聚焦于獨特的業務並做出特色。過去兩年我們做的事情就是更好地在全球分配資本，將表現不好市場的資本籌集起來，投入到更重要的市場。”範智廉稱。範智廉表示，此前匯豐曾界定新興市場和發達國家市場比例，未來將不再簡單按照國家區分業務板塊，而是根據貿易和經濟發展的集群來分，例如大倫敦區域、珠江三角洲、墨西哥、拉美區域等。值得注意的是，諸多外資行在金融危機後已將發展重心轉移到新興市場，但隨著其經濟的逐步放緩，新興市場也暴露出較大的風險。而中國作為匯豐優先發展的市場，範智廉表示依然看好對中國的投資。“在未來，我們將不斷評估如何擴大在華的投資。我們從未把資金從中國撤出，而是直接又投回去。但是未來是自己直接做，還是通過合作伙伴來間接投資，這也是一個非常重要的問題。”在談及當前外資銀行在中國開展業務所面臨的挑戰時，範智廉對本報記者表示，在中國銀行更加強大更加國際化的同時，外資銀行需尋找提供能夠契合國內市場差異化的業務，以彌補中資行的不足。外資行具有國際化的視角及管理資本賬戶方面的優勢，而外資行在中國建立自己的品牌是關鍵，通過品牌把產品的差異化體現出來。“上海自貿區的建立將有利於外資銀行的發展。”範智廉告訴本報記者，中國南方和香港將會變得更加整合，匯豐也會利用貿易和金融層面的更多機會，將這些區域更好地整合。mini storage